個股每日解讀

IDN 今天怎麼了?

為何漲跌
結合當天新聞與申報文件,說明可能的原因
是不是跟著大盤走
對照大盤走勢與成交量,判斷變化主要來自哪裡
接下來要看什麼
下一件可能改變判斷的事,以及到時候要看什麼

還沒有解讀

結合新聞與成交量,說明當天漲跌與大盤的關係。

投資展望

IDN 三個月後,該買還是該等?

別再猜了。直接給結論:買、等還是賣,三個月目標價多少,最好與最壞各落在哪,每個判斷都有出處。

報告裡有
  • 買進 / 觀望 / 賣出 評級
  • 三個月目標價
  • 悲觀 · 基準 · 樂觀
  • 能否跑贏大盤

公司

公司概覽

Intellicheck, Inc. 協助銀行、零售商等企業查驗身分證件,以防範身分詐欺。其軟體透過智慧型手機、平板電腦及收銀系統,讀取並辨識美國與加拿大駕照等證件的真偽。客戶按掃描次數付費,或採固定收費合約,例如依裝置或營業據點支付月費。幾乎所有營收都來自雲端軟體訂閱,硬體銷售僅占很小一部分。

大部分營收來自少數大客戶。服務仰賴政府機關提供參考資料與證件樣本,也必須隨證件格式變動持續更新。此外,軟體還仰賴第三方行動裝置與收銀硬體開放相關功能。隱私法規限制公司在驗證過程中如何蒐集、使用及保留個人資料。

展開全部收起
來源:SEC 申報文件

排雷

買進之前,先看 IDN 埋了什麼雷

財報裡最長、最枯燥的風險章節,讀完。只留下真正會傷到你的幾件:傷在哪、多嚴重、哪天見分曉。

分三類
  • 正在發生
  • 可能出事
  • 生來如此

護城河

IDN 自稱的優勢,禁得起查嗎?

每家公司都說自己有護城河。拿利潤率、報酬率這些真數字逐條對帳:哪條站得住,哪道防線會先鬆。

每條評成
  • 強
  • 中等
  • 有限
  • 未證實

相關公司

  • 競爭
  • 同受影響
  • 供應商
  • 客戶
  • Intellicheck 銷售自身身分驗證服務時,也轉售 authID Inc. 的生物辨識技術;authID 同時向企業客戶銷售身分驗證軟體。值得留意的是將兩家公司列為被告的伊利諾州生物辨識隱私訴訟,案件涉及這項轉售合作,但 authID 否認相關指控。

  • T Stamp Inc.(Trust Stamp)與 Intellicheck 爭取購買身分驗證技術授權的企業客戶,協助它們防止詐欺開戶與身分冒用。可留意合作夥伴將其軟體導入產業應用的進展,尤其是辨識同一人使用偽造證件建立多個身分的功能。

  • 艾衛公司與 Intellicheck 爭取購買身分驗證與認證軟體的商業客戶,但也向政府機構銷售生物辨識軟體。其企業客戶與員工的身分登錄業務較具可比性;執法處理與鑑識分析業務,與 Intellicheck 的零售及銀行防詐業務關聯較弱。

  • Rank One Computing Corporation 與 Intellicheck 爭取金融和零售客戶,向它們銷售遠端驗證個人身分的軟體。可留意其從政府業務拓展至商業身分驗證的進展,尤其是 ROC Enroll,以及持續擴大的金融公司與大型零售商客戶群。

  • Red Violet, Inc. 與 Intellicheck 爭取付費驗證身分、防範詐欺的金融服務和零售客戶,但它使用身分紀錄,而 Intellicheck 驗證證件真偽。其 IDI 業務(包括 idiCORE)較具可比性;FOREWARN 訂閱服務則面向房地產專業人士。

  • Clear Secure, Inc. 的 CLEAR1 與 Intellicheck 競爭,向企業銷售透過驗證證件真偽來核驗身分的服務。應留意 CLEAR1,而非 CLEAR+ 機場訂閱業務:後者由旅客付費使用專用安檢通道,使 Clear 的整體業績與 Intellicheck 的可比性降低。

前瞻

16 天後11月5日週四

  1. 具體時間待公布

    Clear Secure, Inc. 財報YOU

    Clear Secure這份財報若揭露CLEAR1的企業業務,就能看出企業是否在購買與Intellicheck相近的證件核驗服務,而不是只看機場訂閱業務帶來的成長。

22 天後11月11日週三

  1. 具體時間待公布
    重磅

    Intellicheck, Inc. 財報這家公司

    這份財報會顯示,Intellicheck的訂閱軟體收入是否持續成長,以及成長是否仍能維持高毛利。